社交舞教師南生英俊瀟灑，舞藝精湛，極受學生歡迎。但舞臺下的南生卻刻薄成性，經常當一眾學生為羊牯。在一個名媛舞會上，南生搭上名媛天娜以精彩舞姿吸引全場目光，其中到會女侍應阿金更是看得如癡如醉，第二天便走到舞社報名，昂貴的學費讓一向節儉的阿金嚇了一跳，從此開始一邊苦練華爾茲，一邊多幹兼職。結果一身是傷的阿金練成一隻華爾茲，南生深受感動，雖感到金的情意，唯是堅決拒絕，金羞極離去，此時南生卻開始想念金……